2018年全球智能手機(jī)市場(chǎng)進(jìn)入存量競(jìng)爭(zhēng)的狀態(tài)。更高的屏占比、雙攝甚至三攝像頭、屏下指紋、3D感測(cè)、AI助手等，成為各大手機(jī)品牌旗艦新機(jī)的共同選擇。業(yè)內(nèi)人士表示，這或?qū)?dòng)相關(guān)消費(fèi)電子領(lǐng)域進(jìn)入新一輪景氣行情。
將進(jìn)入備貨旺季
“市場(chǎng)需要差異化的產(chǎn)品，只要終端廠家在產(chǎn)品上有突破，市場(chǎng)銷量就會(huì)有突破。這樣，相關(guān)供應(yīng)鏈企業(yè)業(yè)績(jī)就會(huì)向好。”第一手機(jī)界研究院院長(zhǎng)孫燕飚告訴中國(guó)證券報(bào)記者，下半年手機(jī)終端廠商將進(jìn)入備貨旺季，會(huì)帶動(dòng)供應(yīng)鏈公司業(yè)績(jī)。
近期，國(guó)內(nèi)手機(jī)品牌廠商華為、小米、vivo、OPPO均發(fā)布了旗艦新機(jī)型，高屏占比、OLED面板、屏下指紋、3D感測(cè)等技術(shù)應(yīng)用成為看點(diǎn)。
匯頂科技董事長(zhǎng)張帆在接受投資者調(diào)研時(shí)表示，2018年一季度，公司光學(xué)指紋芯片實(shí)現(xiàn)規(guī)模量產(chǎn)，預(yù)計(jì)下半年會(huì)有更多應(yīng)用，公司毛利狀況也會(huì)相應(yīng)改善。他認(rèn)為，未來(lái)OLED屏在手機(jī)的應(yīng)用會(huì)越來(lái)越廣泛，更適合搭載光學(xué)指紋方案。匯頂科技的目標(biāo)是把光學(xué)指紋銷售價(jià)格控制在8美元以內(nèi)，2018年至少達(dá)到千萬(wàn)級(jí)出貨目標(biāo)。
群智咨詢分析師陳麗娟告訴中國(guó)證券報(bào)記者：“蘋果今年對(duì)柔性O(shè)LED的需求低于預(yù)期，除三季度OLED有新產(chǎn)品提拉備貨以外，2018年全年OLED的供給仍將有大量閑余。2018年全年柔性O(shè)LED在智能手機(jī)市場(chǎng)應(yīng)用占比預(yù)計(jì)在10%左右。”
招商證券認(rèn)為，進(jìn)入6月后，蘋果進(jìn)入新的備貨周期。下半年蘋果新機(jī)發(fā)布，將帶動(dòng)智能手機(jī)產(chǎn)業(yè)鏈景氣延續(xù)。零部件創(chuàng)新滲透率正在提升中，全面屏、人臉識(shí)別、屏下指紋、無(wú)線充電等新技術(shù)運(yùn)用，將會(huì)為換機(jī)需求帶來(lái)支撐。
具體標(biāo)的上，申萬(wàn)宏源分析師駱?biāo)歼h(yuǎn)指出，藍(lán)思科技、伯恩光學(xué)、歐菲科技、長(zhǎng)盈精密、科森科技等供應(yīng)鏈公司均將受益。
光學(xué)創(chuàng)新加碼
從國(guó)內(nèi)各大手機(jī)品牌今年推出的旗艦機(jī)型來(lái)看，后置雙攝像頭成為標(biāo)配，甚至有手機(jī)采用了三攝像頭，而前置攝像頭則增加了3D感測(cè)功能。光大證券認(rèn)為，雙攝的滲透率預(yù)計(jì)從2017年的20%提升至2018年的35%。
中信建投研報(bào)介紹，手機(jī)拍照功能涉及到光學(xué)鏡頭、傳感器、攝像模組等供應(yīng)鏈環(huán)節(jié)。光學(xué)鏡頭和傳感器領(lǐng)域市場(chǎng)集中度較高，大立光、舜宇光學(xué)、玉晶光電等光學(xué)鏡頭領(lǐng)域前五家公司市場(chǎng)份額超過(guò)60%；傳感器領(lǐng)域，索尼、三星、豪威和安森美半導(dǎo)體市場(chǎng)份額超過(guò)70%。
攝像模組環(huán)節(jié)競(jìng)爭(zhēng)激烈，歐菲科技、舜宇光學(xué)、丘鈦科技是國(guó)內(nèi)具備雙攝能力的主要供應(yīng)商。
隨著微攝像頭模組產(chǎn)品像素持續(xù)提升和雙攝訂單的平穩(wěn)快速釋放，2017年歐菲科技光學(xué)產(chǎn)品實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入166.32億元，同比增加109.47%。2018年第一季度，歐菲科技實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入75.58億元，同比增長(zhǎng)22.06%，歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)為2.95億元，同比增長(zhǎng)55.01%。
舜宇光學(xué)是手機(jī)鏡頭全球第二、手機(jī)攝像模組銷量全球前二的光學(xué)器件制造商。5月份，公司手機(jī)鏡頭出貨量為7692.4萬(wàn)件，同比增長(zhǎng)70.2%；手機(jī)攝像模組的出貨量3405.7萬(wàn)件，同比增長(zhǎng)58.5%。舜宇光學(xué)表示，主要是因?yàn)楣驹趪?guó)內(nèi)智能手機(jī)市場(chǎng)份額上升。
01月07日 18:14
